夏斌：信托業(yè)監(jiān)管不能照搬銀行
來源：www.beiwo888.cn 時間：2004-11-22
國務(wù)院發(fā)展研究中心金融研究所所長夏斌在中國國際金融論壇上演講時提出，信托市場的監(jiān)管政策應(yīng)該統(tǒng)一，并且要用正確的方式監(jiān)管信托公司，不能照搬監(jiān)管銀行的方法。
夏斌說，目前同一客戶分別在證券公司、信托公司進行相同的資金委托理財業(yè)務(wù)，但不同的監(jiān)管部門會有不同的監(jiān)管制度與政策。他認為這種現(xiàn)象極不合理，而且正是由于長期的監(jiān)管政策不統(tǒng)一，引發(fā)了一些不應(yīng)該發(fā)生的金融風(fēng)險。
夏斌強調(diào)，銀行是以經(jīng)營存貸業(yè)務(wù)為主、以賺取利差收入為主要特征的金融機構(gòu)，信托則是以基于信托合同基礎(chǔ)上進行委托理財業(yè)務(wù)為主、以賺取手續(xù)費為主要特征的金融機構(gòu)。對銀行的監(jiān)管主要圍繞資本充足率等一系列審慎性管理指標(biāo)與措施的落實，以防范金融風(fēng)險；對信托公司以及具有信托行為的委托理財業(yè)務(wù)的監(jiān)管主要圍繞信托合同的設(shè)立、執(zhí)行，以防范金融風(fēng)險，因此，監(jiān)管金融機構(gòu)的信托活動要忠實遵循信托文件的結(jié)構(gòu)要素，監(jiān)督受托人忠實盡責(zé)履行與委托人約定的信托合同。
夏斌進一步指出，信托機構(gòu)不同于銀行，不能簡單照搬監(jiān)管銀行的制度，不能依據(jù)資本充足率等一系列監(jiān)管銀行的指標(biāo)監(jiān)管信托公司。對信托公司監(jiān)管的重點應(yīng)在建立確保合同結(jié)構(gòu)要素、忠實履行合同的檢查監(jiān)管制度或者檢查監(jiān)督人制度。對于募集方式，夏斌認為，在中國目前階段，除嚴格依法允許以公募方式從事證券投資基金業(yè)務(wù)外，其他的資金委托業(yè)務(wù)還是以私募方式為主；為區(qū)別于公募方式和保護弱小投資者，有關(guān)部門應(yīng)抓緊協(xié)調(diào)參與委托理財?shù)慕痤~起點，并規(guī)定將全部委托理財資金交由商業(yè)銀行或監(jiān)管部門指定的第三方托管，由托管方按照合同要求轉(zhuǎn)移、支付資金；但為了進一步支持信托事業(yè)的發(fā)展和改變我國現(xiàn)有融資結(jié)構(gòu)的不合理狀況，可以取消200份合同的限制，逐步取消信托機構(gòu)設(shè)置分支機構(gòu)和開展異地業(yè)務(wù)的多方面限制。此外，在監(jiān)管費的收取上，銀監(jiān)會也應(yīng)該區(qū)分銀行與信托兩類不同機構(gòu)的現(xiàn)狀和特征，否則，如果按照銀行監(jiān)管費收費方式計收勢必影響整個信托業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。
(xintuo摘自證券時報)